Der Rentenfaktor bei der ERGO: Ein Leitfaden zur Umwandlung Ihres Kapitals in lebenslange Rente

Die Umwandlung von angespartem Kapital in eine lebenslange Rente ist ein entscheidender Schritt für die finanzielle Sicherheit im Alter. Ein zentraler Begriff in diesem Prozess ist der Rentenfaktor. Bei der ERGO-Versicherung spielt dieser Faktor eine wesentliche Rolle bei der Berechnung Ihrer zukünftigen Rentenzahlungen. Dieser Artikel beleuchtet die Funktionsweise des Rentenfaktors, erklärt die Unterschiede zwischen prognostizierten und garantierten Werten und analysiert, wie diese Faktoren die Höhe Ihrer Rente beeinflussen. Mit einem klaren Fokus auf praxisnahe Beispiele und die spezifischen Bedingungen der ERGO hilft Ihnen diese umfassende Analyse, fundierte Entscheidungen für Ihre Altersvorsorge zu treffen.

Was ist der Rentenfaktor und wie wird er berechnet?

Der Rentenfaktor ist die Schlüsselgröße, die bestimmt, wie viel lebenslange Rente Sie aus Ihrem angesparten Kapital erhalten. Die grundlegende Formel zur Berechnung lautet:

Angespartes Kapital / 10.000 * Rentenfaktor.

Stellen Sie sich vor, Sie haben über die gesamte Vertragslaufzeit ein Kapital von 100.000 € angesammelt und Ihr Rentenfaktor beträgt 25 €. Die Berechnung würde dann wie folgt aussehen:

100.000 € / 10.000 * 25 € = 250 €

Dies bedeutet, dass Ihre monatliche lebenslange Rente in diesem Beispiel 250 € betragen würde. Zusätzlich zu dieser garantierten Summe können noch eventuelle Überschüsse aus der Versicherung hinzukommen, die jedoch nicht garantiert sind und unabhängig vom eigentlichen Rentenfaktor erwirtschaftet werden.

Prognostizierter vs. Garantierter Rentenfaktor: Ein wichtiger Unterschied

Bei der Betrachtung des Rentenfaktors ist es unerlässlich, zwischen zwei Hauptarten zu unterscheiden: dem prognostizierten (aktuellen) Rentenfaktor und dem garantierten Rentenfaktor.

Der prognostizierte Rentenfaktor stellt eine Hochrechnung dar. Er gibt an, wie hoch der Rentenfaktor voraussichtlich sein wird, wenn Sie Ihr Rentenalter erreichen, basierend auf den aktuellen Annahmen und Berechnungsgrundlagen. Vereinfacht ausgedrückt: Wenn sich die wirtschaftlichen Rahmenbedingungen nicht wesentlich ändern, wird dies der Faktor sein, der für Ihre Rentenberechnung herangezogen wird. Grundsätzlich gilt: Je höher der prognostizierte Rentenfaktor, desto besser, da er auf eine höhere Rente schließen lässt. Es ist jedoch wichtig zu betonen, dass dieser Wert nicht garantiert ist.

Im Gegensatz dazu gibt der garantierte Rentenfaktor die Untergrenze an. Dies ist der Rentenfaktor, den Sie in jedem Fall erhalten werden, unabhängig davon, wie sich die wirtschaftlichen Rahmenbedingungen im Laufe der Zeit entwickeln. Er bietet Ihnen somit eine feste Sicherheit.

Die Tücken eines zu hohen garantierten Rentenfaktors

Man könnte meinen, ein möglichst hoher garantierter Rentenfaktor sei immer die beste Wahl. Diese Annahme ist jedoch zu pauschal. Garantien sind oft mit Nachteilen verbunden, insbesondere mit Einschränkungen der Flexibilität und potenziell höheren Kosten.

Ein sehr hoher garantierter Rentenfaktor kann die Handlungsspielräume des Versicherers einschränken. Da die Versicherung zunächst die Garantie bedienen muss, könnten beispielsweise die erwirtschafteten Überschüsse geringer ausfallen. Dies kann paradoxerweise dazu führen, dass die tatsächliche Auszahlung am Ende niedriger ist, obwohl der garantierte Faktor selbst hoch erscheint.

Darüber hinaus ist es ratsam zu prüfen, ob der Versicherer auf die sogenannte Treuhänderklausel verzichtet. Gemäß § 163 des Versicherungsvertragsgesetzes (VVG) haben Versicherungen unter bestimmten wirtschaftlichen Umständen die Möglichkeit, garantierte Rentenfaktoren nachträglich anzupassen – allerdings nur mit Zustimmung eines Treuhänders. Wenn diese Option im Bedingungswerk explizit ausgeschlossen wurde, ist dies als ein positiver Aspekt zu werten.

Analyse des Rentenfaktors bei der ERGO im Nettopolice-Test

Im Rahmen unseres Nettopolice-Tests für eine Ausgangssituation mit 37 Jahren Laufzeit und einem monatlichen Sparbeitrag von 100 € wurden folgende Rentenfaktoren für die ERGO ermittelt:

Zusätzlich wurden die Rentenfaktoren für verschiedene Laufzeiten berechnet, ebenfalls bei einem monatlichen Beitrag von 100 €, um Ihnen einen detaillierteren Einblick zu ermöglichen:

(Stand: 16. Januar 2026)

Diese Daten zeigen, wie sich die Laufzeit auf die Rentenfaktoren auswirkt und wie wichtig die Unterscheidung zwischen garantierten und prognostizierten Werten ist. Eine sorgfältige Prüfung dieser Faktoren im Kontext Ihrer persönlichen finanziellen Ziele und der spezifischen Vertragsbedingungen der ERGO ist für eine fundierte Entscheidung zur Altersvorsorge unerlässlich. Informieren Sie sich umfassend und lassen Sie sich gegebenenfalls professionell beraten, um Ihre finanzielle Zukunft bestmöglich zu gestalten.